Em cenários de calamidade, como desastres naturais ou crises sanitárias, as empresas multinacionais enfrentam circunstâncias excepcionais que podem alterar significativamente suas estruturas operacionais e cadeias de valor. Nesse contexto, as autoridades fiscais mantêm a expectativa de que os Preços de Transferência sejam determinados de acordo com o princípio da plena concorrência, apesar das perturbações comerciais que possam surgir. Isso levanta desafios técnicos e documentais que exigem uma estratégia de conformidade sólida e proativa.
Impacto das calamidades nas operações e nos preços de transferência
As calamidades podem gerar distorções relevantes nas funções, ativos e riscos (FAR) assumidos por cada entidade de um grupo multinacional. Mudanças nos padrões de consumo, restrições logísticas, fechamento de instalações e modificações contratuais entre partes relacionadas são apenas alguns exemplos de como esses eventos podem afetar a análise de comparabilidade e a determinação dos preços de transferência.
Nesse sentido, é crucial avaliar se as mudanças operacionais ocorridas durante o período da calamidade justificam ajustes nas margens de rentabilidade ou nos métodos de avaliação previamente aplicados. A ausência de medidas adequadas pode resultar em questionamentos por parte das administrações tributárias, incluindo a reconfiguração dos perfis funcionais e a reatribuição de receitas ou perdas entre jurisdições.
Principais considerações para a documentação
A preparação e conservação de documentação robusta é especialmente crítica neste tipo de cenários. A Organização para a Cooperação e Desenvolvimento Econômico (OCDE) indicou que, em contextos de crise, os contribuintes devem incluir em sua documentação explicações detalhadas sobre como as circunstâncias extraordinárias influenciaram os termos e condições das transações controladas.
Entre os aspectos-chave a serem considerados estão:
- Descrição do impacto específico da calamidade nas operações do grupo e nas entidades relevantes;
- Modificações contratuais realizadas entre partes relacionadas, com ênfase nos termos de distribuição de riscos;
- Justificativa de perdas operacionais em entidades de baixo risco, se aplicável;
- Uso de comparativos internos ou externos ajustados para refletir as condições extraordinárias;
- Análise prospectiva de recuperação, nos casos em que tenham sido acordados ajustes compensatórios entre as partes do grupo.
Avaliação de perdas em entidades de perfil limitado
Um dos aspectos mais sensíveis em tempos de calamidade é a atribuição de perdas a entidades classificadas como de “risco limitado” — por exemplo, distribuidores ou prestadores de serviços rotineiros. Em circunstâncias normais, espera-se que essas entidades obtenham retornos estáveis e positivos. No entanto, diante de eventos excepcionais, é possível justificar perdas quando estas são devidamente fundamentadas em mudanças operacionais, contratuais e funcionais.
A OCDE reconhece que pode haver casos legítimos em que tais entidades incorram em perdas temporárias. No entanto, é indispensável demonstrar que tais perdas não decorrem de uma reestruturação artificial para transferir resultados negativos para fora da jurisdição da matriz.
Ajustes de comparabilidade e seleção de métodos
A seleção do método de preços de transferência deve ser revista em função da disponibilidade e qualidade das informações financeiras comparáveis. Em contextos de crise, os dados de anos anteriores podem não refletir adequadamente as condições do período fiscal avaliado. Por isso, podem ser necessários ajustes retroativos ou o uso de análises plurianuais, bem como a incorporação de dados do próprio grupo empresarial quando os externos forem inadequados.
Da mesma forma, os contribuintes podem considerar métodos alternativos, como a margem líquida transacional (MNT) ou outras abordagens menos sensíveis a mudanças extraordinárias no volume ou na estrutura de custos, desde que a metodologia escolhida seja devidamente fundamentada e documentada.
Conclusão
As calamidades apresentam desafios complexos para a aplicação dos princípios de preços de transferência, mas não isentam as empresas do cumprimento das normas tributárias vigentes. Nesses cenários, a transparência, a coerência documental e a antecipação de potenciais controvérsias são fundamentais. As empresas devem revisar integralmente suas políticas de preços de transferência, identificar riscos de ajuste e documentar rigorosamente as razões econômicas que explicam qualquer desvio em relação ao comportamento típico do mercado.
O ambiente atual exige uma gestão tributária estratégica que permita às multinacionais não apenas mitigar contingências tributárias, mas também fortalecer sua credibilidade perante as autoridades fiscais em tempos de incerteza global.
Fonte: https://www.bworldonline.com/economy/2025/07/28/688096/transfer-pricing-considerations-during-calamities/